Abstract:
Penelitian ini dilakukan untuk menguji dan menganalisis secara parsial pengaruh volume perdagangan, frekuensi perdagangan, kapitalisasi pasar, harga saham, hari perdagangan, dan nilai tukar rupiah terhadap return saham perusahaan yang terdaftar dalam indeks LQ45 periode 2017-2020. Populasi pada penelitian ini adalah seluruh perusahaan yang secara konsisten terdaftar dalam indeks LQ45 periode 2017-2020, yaitu sebanyak 29 perusahaan. Sampel pada penelitian ini terdiri dari 21 perusahaan yang dipilih menggunakan teknik purposive sampling kemudian dikalikan dengan banyaknya jumlah tahun yang diteliti yaitu 4 tahun, sehingga jumlah observasi sampel adalah 84 sampel. Jenis data pada penelitian ini adalah data sekunder yang diperoleh dengan teknik dokumentasi dari situs resmi Bursa Efek Indonesia. Jenis penelitian ini merupakan penelitian kuantitatif. Teknik analisis yang digunakan yaitu analisis regresi linear berganda dengan menggunakan program IBM SPSS versi 25. Hasil penelitian ini membuktikan bahwa volume perdagangan, kapitalisasi pasar, dan harga saham tidak memiliki pengaruh terhadap return saham perusahaan yang terdaftar dalam indeks LQ45 periode 2017-2020. Sementara frekuensi perdagangan, hari perdagangan, dan nilai tukar rupiah memiliki pengaruh terhadap return saham perusahaan yang terdaftar dalam indeks LQ45 periode 2017-2020.
Kata Kunci : Volume Perdagangan, Frekuensi Perdagangan, Kapitalisasi Pasar, Harga Saham, Hari Perdagangan, Nilai Tukar Rupiah, Return Saham
